AI对冲基金抛售组合仍持Anthropic股份

由前OpenAI研究员Leopold Aschenbrenner创立的AI对冲基金Situational Awareness，近期因AI基础设施股大幅回调而遭遇重创。据《华尔街日报》报道，该基金已将大部分公开股票组合出售给Ken Griffin的Citadel。尽管公开持仓大幅缩水，该基金仍保留了其对AI公司Anthropic的股份，显示出对AI长期前景的坚定信念。

Aschenbrenner年仅25岁，出生于德国，在2024年创立该基金之前并无任何交易经验。他因发表一系列关于AI扩展需要大规模半导体、计算、存储和能源基础设施投资的论文而声名鹊起。2023年，他加入OpenAI的“超级对齐”团队，该团队当时由OpenAI联合创始人Ilya Sutskever和AI研究员Jan Leike领导。但一年后，他因被指控不当披露内部信息而被OpenAI解雇。此后，Sutskever离职创办自己的公司，Leike加入竞争对手Anthropic，而Aschenbrenner则创立了Situational Awareness基金。

直到最近，该基金的表现一直极为出色。据《金融时报》报道，截至今年6月，该基金年内回报率高达439%。CNBC报道称，在基金持仓开始大幅下跌之前，其资产管理规模在峰值时一度达到450亿美元。然而，随着AI基础设施投资领域出现更广泛的回落，该基金持有的股票——包括内存芯片生产商SK海力士和SanDisk、清洁能源开发商Bloom Energy以及云服务提供商Nebius Group——在过去一个月内均下跌超过30%。公共投资者担心巨额资本支出未能转化为近期收入，导致AI基础设施股票整体承压。而该基金使用杠杆（即借入资金购买股票）的策略进一步放大了亏损。

面对亏损，Aschenbrenner并未退缩。在7月24日致投资者的信中，他将此次抛售称为自去年初以来最好的买入机会之一，并邀请客户从8月1日起投入新资金。然而据彭博社报道，这一呼吁并未获得他所期望的承诺。在Citadel收购了大部分持仓后，Situational Awareness的总资产降至约100亿美元，而据《华尔街日报》此前报道，该基金最近几个月的资产规模约为200亿美元。

Situational Awareness在成立之初筹集了数亿美元。早期投资者包括量化交易公司Jane Street、Stripe联合创始人Patrick和John Collison，以及Meta高管Daniel Gross和Nat Friedman。Citadel的收购符合其一贯模式：Ken Griffin的对冲基金以在杠杆玩家被迫平仓时接盘优质资产而闻名。对于Aschenbrenner而言，尽管公开组合遭遇重创，但保留Anthropic股份的决定表明，他依然押注于AI领域的长期价值创造，而非短期市场波动。